É ruim investir apenas em ETFs?
A resposta curta énão, você pode investir apenas em ETFs e ter uma carteira de baixo risco. Você pode investir apenas em ETFs (diferentes dos de baixo risco) e ter uma carteira de alto risco. Você está misturando dois conceitos diferentes.
Os ETFs são projetados para acompanhar o mercado, não para vencê-lo
Mas muitos ETFs acompanham um índice de referência, o que significao fundo muitas vezes não terá um desempenho superior ao dos ativos subjacentes no índice. Os investidores que procuram vencer o mercado (uma abordagem potencialmente mais arriscada) podem optar por outros produtos e serviços.
Com o tempo, haverá altos e baixos nos mercados e nas ações individuais, masuma carteira de baixo custo composta inteiramente por ETFs poderia aliviar a volatilidade e ajudá-lo a atingir seus objetivos de investimento.
Da mesma forma, o índice é composto apenas por ações. Quando o mercado de ações está passando por uma desaceleração geral, não existem outras classes de ativos (como títulos e REITs) para contrabalançar essa perda. É por isso que investir apenas no S&P 500 não ajuda o investidor a minimizar o risco.
Investir em um fundo S&P 500 pode diversificar instantaneamente seu portfólio e geralmente é considerado menos arriscado. Os fundos de índice ou ETFs do S&P 500 acompanharão o desempenho do S&P 500, o que significa que quando o S&P 500 tiver um bom desempenho, o seu investimento também o fará. (O oposto também é verdadeiro, é claro.)
Os ETFs normalmente têm despesas baixas porque acompanham um índice—isso significa que só há rotatividade dentro do fundo quando uma empresa é removida de um índice. Por exemplo, se um ETF acompanha o índice S&P 500, pode conter todas as 500 ações do S&P, tornando-o um fundo gerido passivamente e cuja gestão exige menos tempo.
Os ETFs estão mais frequentemente ligados a um índice de referência, o que significa que muitas vezes não são concebidos para superar esse índice. Os investidores que procuram este tipo de desempenho superior (que também, claro, acarreta riscos adicionais) talvez devam olhar para outras oportunidades.
A seleção de ações oferece uma vantagem sobre os fundos negociados em bolsa (ETFs) quando há uma grande dispersão de retornos em relação à média.. Os fundos negociados em bolsa (ETFs) oferecem vantagens sobre as ações quando o retorno das ações do setor tem uma dispersão estreita em torno da média.
Mudanças nas taxas de jurossão os principais culpados quando os fundos negociados em bolsa (ETFs) perdem valor. À medida que as taxas de juro sobem, os preços das obrigações existentes caem, o que impacta o valor dos ETFs que detêm estes activos.
Os especialistas concordam que, para a maioria dos investidores pessoais,uma carteira composta por 5 a 10 ETFs é perfeita em termos de diversificação. Mas o número de ETFs não é o que você deveria observar.
Os ETFs são bons para iniciantes?
O baixo limite de investimento para a maioria dos ETFs torna mais fácil para um iniciante implementar uma estratégia básica de alocação de ativos que corresponda ao seu horizonte de tempo de investimento e tolerância ao risco. Por exemplo, os jovens investidores podem estar 100% investidos em ETFs de ações quando têm 20 anos.
Você expõe seu portfólio a riscos muito maiores com ETFs setoriais, então você deve usá-los com moderação, mas investindo5% a 10% do total de ativos do seu portfóliopode ser apropriado. Se você quiser ser altamente conservador, não os use.
De acordo com nossos cálculos,um investimento de $ 1.000 feito em fevereiro de 2014 valeria $ 5.971,20, ou um ganho de 497,12%, em 5 de fevereiro de 2024, e este retorno exclui dividendos, mas inclui aumentos de preços. Compare isto com a recuperação de 178,17% do S&P 500 e o retorno do ouro de 55,50% no mesmo período.
Em 1980, se você tivesse investido apenas US$ 1.000 no que se tornou a ação de melhor desempenho do S&P 500, então você estaria sentado em uma situação legal.US$ 1,2 milhãohoje.
Assumindo uma taxa média de retorno anual de cerca de 10% (uma média histórica típica),um investimento de US$ 10.000 no S&P 500 poderia potencialmente crescer para aproximadamente US$ 25.937 em 10 anos.
O S&P 500 teve um retorno de 345% nas últimas duas décadas, com uma taxa anual de 7,7%. Mas com os dividendos reinvestidos, o S&P 500 proporcionou um retorno total de 546% no mesmo período, com capitalização de9,8% anualmente. Os investidores podem obter exposição direta e barata ao índice com um fundo como o ETF Vanguard S&P 500.
O retorno médio anual do S&P 500 é10,22%ao longo dos últimos 30 anos, a partir do final de fevereiro de 2024. Isto pressupõe que os dividendos sejam reinvestidos. Ajustado pela inflação, o retorno médio do mercado de ações em 30 anos (incluindo dividendos) é de 7,5%.
| Período | Retorno médio anualizado | Retorno total |
|---|---|---|
| Ano passado | 28,0% | 28,0% |
| Últimos 5 anos | 16,0% | 109,9% |
| Últimos 10 anos | 15,5% | 321,7% |
| Últimos 20 anos | 10,7% | 657,2% |
Por outro lado, ter demasiados ETFs pode levar a uma diversificação excessiva e a taxas excessivas, bem como a um potencial desempenho inferior se os ETFs não forem escolhidos cuidadosamente.
Os ETFs alavancados e inversos são projetados para negociações de curto prazo e usam estratégias complexas. Esses ETFs amplificam os movimentos do mercado epodem levar a perdas substanciais se não funcionarem conforme o esperado.
Os ETFs são bons para investimentos de curto prazo?
ETFs de títulos de ultracurto prazo
Também oferece a vantagem da renda mensal, com rendimento SEC atual de 5,1% em 30 dias. “Os fundos de obrigações de curto prazo também podem ser um ‘primeiro passo’ lógico de regresso às obrigações para investidores que podem ter abandonado uma estratégia tradicional de rendimento fixo no meio das perdas de 2022”, diz Croke.
Os ETFs podem fechar devido à falta de interesse dos investidores ou a baixos retornos. Para os investidores, a maneira mais fácil de sair de um investimento em ETF é vendê-lo no mercado aberto. A liquidação de ETFs é estritamente regulamentada; quando um ETF fecha, todos os acionistas restantes receberão um pagamento com base no que investiram no ETF.
Em contraste, o ETF mais arriscado no banco de dados da Morningstar,Fundo de Futuros de Curto Prazo ProShares Ultra VIX (UVXY), tem um desvio padrão de três anos de 132,9. O fundo, claro, não investe em ações. Investe na própria volatilidade, medida pelo chamado Fear Index: O índice CBOE VIX de curto prazo.
Até que o ETF pare de ser negociado, você pode vender ações normalmente.O fundo continuará a acompanhar o seu índice subjacente, o que ajuda a garantir que o seu preço não despenque para zero apenas por causa do anúncio de encerramento.
A escolha se resume ao que você mais valoriza.Se você prefere a flexibilidade da negociação intradiária e prefere índices de despesas mais baixos na maioria dos casos, opte pelos ETFs. Se você se preocupa com o impacto das comissões e spreads, opte por fundos mútuos.
