Por que os fundos mútuos fazem distribuições de ganhos de capital?
Quando isto acontece, o fundo mútuo deve pagar esses ganhos de capital, pelo menos uma vez por ano,para satisfazer as exigências fiscais federais. Esse pagamento é chamado de “distribuição” e é pago a cada acionista de forma proporcional (parte igual).
Por que os fundos mútuos fazem distribuições? Distribuição de rendimentos obtidos por participações em fundos mútuosbeneficia os titulares de unidades, minimizando os impostos gerais pagos pelo fundo.
Considere a coleta de prejuízos fiscais
Por exemplo, se um investidor tiver um fundo mútuo que obteve um grande ganho de capital, ele poderá vender outro fundo com prejuízo para compensar o ganho. Isso pode ajudar a reduzir o passivo fiscal geral do ano.
Existem várias maneiras de evitar esse problema:Se o seu fundo mútuo fizer parte de um 401(k) patrocinado pelo empregador, você o evitará automaticamenteporque essas contas têm regulamentações fiscais diferentes que, por padrão, as protegem de ganhos de capital quando os fundos dentro delas vendem ativos.
Pode parecer bom receber uma distribuição de ganhos de capital, masna verdade, não há valor econômico positivo para a distribuição. Suponha que você possua 1.000 ações do Fundo Mútuo XYZ e reinvesta todos os ganhos de capital e dividendos.
Os ETFs são geralmente considerados mais eficientes em termos fiscais do que os fundos mútuos, devido ao facto de normalmente terem menos distribuições de ganhos de capital. No entanto, ainda têm implicações fiscais que deve considerar, tanto ao criar a sua carteira como ao planear a venda de um ETF que detém.
Reinvestir automaticamente seus ganhos de fundos mútuos é uma forma eficiente de manter seu dinheiro ativo no mercado sem exigir supervisão constante. No entanto, também pode criar algumas consequências fiscais imprevistas no final do ano se esses fundos não forem mantidos numa conta de imposto diferido, como um IRA.
Os fundos mútuos são obrigados por lei a fazer distribuições regulares de ganhos de capital aos seus acionistas.Os proprietários de cotas de fundos mútuos têm a opção de assumir a distribuição de ganhos de capital na forma de pagamentos imediatos ou de reinvesti-los em cotas de fundos adicionais.
Se você vender um investimento por mais do que sua base de custo (seu preço de compra ajustado para dividendos e distribuições), isso será um ganho de capital. Os gestores de fundos compram e vendem participações ao longo do ano e são legalmente obrigados a repassar os lucros dessas vendas aos acionistas – essas são distribuições de ganhos de capital.
Alguns investidores também podem considerar a venda de cotas de fundos antes de uma distribuição para evitar o imposto devido. Se o investidor tivesse ganhos sobre as ações no momento da venda, os ganhos realizados seriam tributáveis no ano em que as ações foram vendidas.
Você paga impostos duas vezes sobre fundos mútuos?
Os fundos mútuos não são tributados duas vezes. No entanto, alguns investidores podem pagar impostos duas vezes por engano em algumas distribuições. Por exemplo, se um fundo mútuo reinvestir dividendos no fundo, o investidor ainda terá de pagar impostos sobre esses dividendos.
Você obtém ganhos de capital de longo prazo com a venda de suas unidades de fundos de ações depois de mantê-las por mais de um ano. Esses ganhos de capital de até Rs 1 lakh por ano são isentos de impostos. Quaisquer ganhos de capital de longo prazo que excedam esse limite atraem imposto LTCG de 10%, sem benefício de indexação.
- Certifique-se de que seus investimentos estejam nas contas apropriadas. ...
- Procure fundos mútuos administrados por impostos. ...
- Considere trocar seus fundos mútuos por fundos negociados em bolsa (ETFs). ...
- Explore os benefícios potenciais de uma conta gerenciada separadamente (SMA).
Ganhos e perdas em fundos mútuos
As distribuições de ganhos de capital de curto prazo provenientes de fundos mútuos são tratadas como rendimento ordinário para efeitos fiscais. Ao contrário dos ganhos de capital de curto prazo resultantes da venda de títulos detidos directamente,o investidor não pode compensá-los com perdas de capital.
Independentemente da sua faixa de imposto de renda, esses ganhos são tributados a uma taxa fixa de 15%. Quando você vende suas unidades de fundos de ações depois de mantê-las por pelo menos um ano, você obtém ganhos de capital de longo prazo. Esses ganhos de capital são isentos de impostos, até Rs 1 lakh por ano.
Se suas ações ou fundo equilibrado estiverem pagando uma distribuição de dividendos ou ganhos de capital, ou ambos,o valor patrimonial líquido (NAV) do fundo cairá no valor por ação das distribuições(a maioria dos fundos de obrigações acumula juros para que as distribuições de dividendos não reduzam o valor patrimonial líquido).
Assim como o rendimento da venda de qualquer outro investimento, se você possuir cotas de fundos mútuos por um ano ou mais, qualquer lucro ou perda gerado pela venda dessas cotas será tributado como ganhos de capital de longo prazo. Caso contrário, é considerado rendimento normal.
Por que? Para iniciantes,por serem fundos de índice, a maioria dos ETFs tem muito pouco volume de negócios e, portanto, acumulam muito menos ganhos de capital do que um fundo mútuo gerido ativamente.. Mas também são mais eficientes em termos fiscais do que os fundos mútuos de índice, graças à magia de como as novas cotas de ETF são criadas e resgatadas.
Os ETFs são construídos para evitar os ganhos de capital resultantes do giro e dos resgates.Os investidores compram ou vendem ações de ETF em uma bolsa de valores de outros investidores, não do fundo. Isto evita a necessidade de levantar dinheiro para fazer face aos resgates de pequenos investidores.
Reinvestir em novos imóveis
A troca semelhante (também conhecida como "1031") é uma forma popular de contornar os impostos sobre ganhos de capital nas vendas de propriedades de investimento. Com essa transação, você vende uma propriedade para investimento e compra outra de valor semelhante.
Qual é a diferença entre um dividendo e uma distribuição de ganho de capital?
Um dividendo de fundo mútuo é o rendimento obtido pelo fundo a partir de dividendos e juros pagos pelas participações do fundo. Uma distribuição de ganhos de capital ocorre quando o fundo vende ativos durante o ano e os ganhos dessas vendas excedem as perdas.
Alguns investidores acreditam que quando reinvestem dividendos ou ganhos de capital – o que significa que utilizam os rendimentos para comprar mais ações do investimento – essa distribuição passa a fazer parte do retorno do seu investimento. Mas aqui está o que realmente acontece:Quando a distribuição é reinvestida, ela é adicionada à sua base de custos.
As distribuições são alocadas aos titulares de unidades proporcionalmente ao número de unidades que detêm em uma data específica, conhecida como “data de registro”. Exemplo: Se você mantivesse 100 unidades de fundos mútuos na data de registro e a distribuição fosse de US$ 0,50 por unidade, você receberia uma distribuição tributável de US$ 50.
Esses ganhos são tributados em 10% sem o benefício de indexação. Fundos mútuos de dívida: Para fundos mútuos de dívida, os ganhos em unidades mantidas por mais de três anos são categorizados como ganhos de capital de longo prazo. Estes são tributados em 20% com o benefício da indexação.
- Retenção de lucros corporativos. Você pode evitar a dupla tributação mantendo os lucros no negócio, em vez de distribuí-los aos acionistas como dividendos. ...
- Pague salários em vez de dividendos. Você pode distribuir lucros como salários ou bônus em vez de dividendos. ...
- Renda dividida.
