É melhor investir em ações individuais ou em ETFs?
Devido à sua ampla gama de participações, os ETFs proporcionam os benefícios da diversificação, incluindo menor risco e menor volatilidade, o que muitas vezes torna um fundo mais seguro de possuir do que uma ação individual. O retorno de um ETF depende daquilo em que ele é investido. O retorno de um ETF é a média ponderada de todas as suas participações.
Para a maioria dos investidores individuais, os ETFs representam um tipo ideal de ativo para construir uma carteira diversificada. Além disso, os ETFs tendem a ter muitotaxas de despesas mais baixasem comparação com fundos geridos ativamente, podem ser mais eficientes em termos fiscais e oferecer a opção de reinvestir imediatamente os dividendos.
Se você tem dinheiro suficiente para investir, está disposto a aceitar o risco e deseja um alto grau de envolvimento, as ações individuais podem ser uma boa escolha. Crescimento potencial do principal – As ações têm um longo histórico de proporcionar retornos mais elevados do que títulos ou investimentos alternativos em dinheiro.
De certa forma, os ETFs são como uma combinação de ações e de fundos mútuos: podem proporcionar uma diversidade semelhante a um fundo mútuo, mas com a mesma facilidade de negociação que as ações. Além disso,Os ETFs costumam ser uma maneira fácil de diversificar seu portfólio, normalmente com menos trabalho e custos mais baixos do que comprar ações ou títulos individualmente..
A única vez que não há problema em escolher um único investimento
Isso porque o seu investimento lhe dá acesso ao amplo mercado de ações. Entretanto, se investir apenas em ETFs S&P 500, não vencerá o mercado em geral. Em vez disso, você pode esperar que o desempenho do seu portfólio esteja alinhado com o do mercado mais amplo.
Risco de mercado
O maior risco nos ETFs é o risco de mercado. Tal como um fundo mútuo ou um fundo fechado, os ETF são apenas um veículo de investimento – um invólucro para o seu investimento subjacente. Portanto, se você comprar um ETF S&P 500 e o S&P 500 cair 50%, nada sobre o quão barato, eficiente em termos fiscais ou transparente é um ETF irá ajudá-lo.
Por exemplo,alguns ETFs podem vir com taxas, outros podem desviar-se do valor do ativo subjacente, os ETFs nem sempre são otimizados para impostose, claro, como qualquer investimento, os ETFs também apresentam riscos.
Os contras incluem mais dificuldade em diversificar seu portfólio, uma necessidade potencial de mais tempo investido em seu portfólio e uma maior responsabilidade para evitar compras e vendas emocionais conforme o mercado flutua.
Você expõe seu portfólio a riscos muito maiores com ETFs setoriais, então você deve usá-los com moderação, masinvestir 5% a 10% do total dos ativos do seu portfólio pode ser apropriado. Se você quiser ser altamente conservador, não os use.
Por que não invisto em ações individuais?
Os riscos são muito grandes com ações individuais
Profissionais financeiros como Benz incentivam os investidores a construir carteiras amplamente diversificadas por uma razão: embora a trajetória histórica geral do mercado de ações tenha apresentado uma tendência ascendente,qualquer ação individual tem a chance de cair drasticamente de preço e destruir os retornos do seu portfólio.
Embora não exista um momento ideal para manter ações, você deve permanecer investido porpelo menos 1-1,5 anos. Se você perceber que o preço das suas ações está crescendo, você terá a dúvida de quanto tempo terá para manter as ações? Lembre-se, se estiver aumentando hoje, qual será o seu preço depois de dez anos?
Supondo que você escolha ações individuais, você também vai querer ter certeza de que possui um número suficiente delas para não concentrar muito de sua riqueza em qualquer empresa ou setor. Geralmente isso significa segurar em algum lugarentre 20 e 30 açõesa menos que seu portfólio seja muito pequeno.
Quando você investe em ações individuais, você assume um nível de risco mais alto. As ações individuais podem ter enormes flutuações de preço.
ETFs são menos arriscados do que ações individuaisporque são fundos diversificados. Os seus investidores também beneficiam de taxas muito baixas.
Os especialistas concordam que, para a maioria dos investidores pessoais, uma carteira composta por 5 a 10 ETFs é perfeita em termos de diversificação. Mas o número de ETFs não é o que você deveria observar. Em vez disso, você deve considerar o número de diferentes fontes de risco que está enfrentando com esses ETFs.
Os consultores têm receio de recomendar ETFs de ações únicas devido à sua natureza arriscada. “Esses tipos de instrumentos não são para os fracos de coração”, diz Frank Paré, planejador financeiro certificado da PF Wealth Management em Oakland, Califórnia, e ex-presidente da Associação de Planejamento Financeiro.
Para a maioria dos ETFs padrão e desalavancados que acompanham um índice, o máximo que você pode perder teoricamente é o valor investido, levando o valor do seu investimento a zero. No entanto,é raro que os ETFs de mercado amplo cheguem a zero, a menos que todo o mercado ou setor que ele acompanha entre em colapso total.
Os fundos negociados em bolsa funcionam assim: o fornecedor do fundo possui os ativos subjacentes, cria um fundo para acompanhar o seu desempenho e depois vende ações desse fundo aos investidores.Os acionistas possuem uma parte de um ETF, mas não possuem os ativos subjacentes do fundo.
Os ETFs podem fechar devido à falta de interesse dos investidores ou a baixos retornos. Para os investidores, a maneira mais fácil de sair de um investimento em ETF é vendê-lo no mercado aberto. A liquidação de ETFs é estritamente regulamentada; quando um ETF fecha,quaisquer acionistas restantes receberão um pagamento com base no que investiram no ETF.
Qual é o ETF mais arriscado?
Em contraste, o ETF mais arriscado no banco de dados da Morningstar,Fundo de Futuros de Curto Prazo ProShares Ultra VIX (UVXY), tem um desvio padrão de três anos de 132,9. O fundo, claro, não investe em ações. Investe na própria volatilidade, medida pelo chamado Fear Index: O índice CBOE VIX de curto prazo.
O maior ETF agressivo é oiShares Core Aggressive Allocation ETF AOAcom US$ 1,87 bilhão em ativos. No último ano, o ETF Agressivo com melhor desempenho foi o AOA com 21,52%. O ETF mais recente lançado no espaço Aggressive foi o iShares ESG Aware Aggressive Allocation ETF EAOA em 12/06/20.
Na verdade,47% de todos esses fundos fecharam, em comparação com uma taxa de fechamento de 28% para ETFs não alavancados e não inversos. “Os fundos alavancados e inversos geralmente não devem ser mantidos por mais de um dia, e alguns tipos de ETFs alavancados e inversos tendem a perder a maior parte de seu valor ao longo do tempo”, diz Emily.
As perdas em ETFs geralmente são tratadas como perdas na venda de ações, que geram perdas de capital. As perdas são de curto ou longo prazo, dependendo de há quanto tempo você possui as ações. Se for superior a um ano, a perda será de longo prazo.
Normalmente, os ETFs são obrigados a manter ativos de investimento em uma conta fiduciária e, portanto, no caso de falência, os credores não poderão acessar os fundos. O que acontece é queocorre uma liquidação, as ações/investimentos são vendidos e devolvidos aos investidores.
